Négociez sur le marché des devises en immobilisant 0,5% de couverture* et tradez sur l’EUR/USD à partir d’1 point de spread.
Acheter l’EUR/USD
Lorsque vous négociez sur le Forex, vous prenez position sur l’évolution d’une devise par rapport à une autre. Sur l’EUR/USD, vous 'achetez' la paire si vous pensez que l’Euro va se renforcer par rapport au Dollar. En revanche, vous ‘vendez’ la paire si vous pensez que l’Euro va s’affaiblir par rapport au Dollar.
Admettons que l’EUR/USD cote à 1,3821 / 1,3822. Pour investir sur le marché des devises, nous vous proposons des contrats standards et des contrats mini.
Pour un contrat standard
Exposition sur le marché : 100 000€ =138 220$
Chaque variation d’un point du cours vous fait gagner ou perdre 10$
Somme immobilisée sur votre compte (couverture) : 691,10$, soit 500€ (0,5% de 138 220$)
Pour un contrat Mini
Exposition sur le marché : 10 000€ = 13 822$
Chaque variation d’un point du cours vous fait gagner ou perdre 1$
Somme immobilisée sur votre compte (couverture) : 69,11$, soit 50€ (0,5% de 13 822$)
Sur le Forex, les gains ou pertes s'exprimeront toujours dans la deuxième devise de la paire (ici le dollar), puisque la première devise représente la valeur nominale fixe du contrat.
Consultez la rubrique Conditions du trading sur Forex pour plus d’informations.
Ouvrir la position
Nous sommes le 01 février 2011, vous décidez d’acheter un contrat standard car vous pensez que l’Euro va s’apprécier par rapport au Dollar. Vous vous portez simultanément acheteur d’Euro et vendeur de Dollar.
L’EUR/USD cote à 1,3821 / 1,3822
Taille d’un contrat = 100 000 €
Votre exposition totale sur le marché
= nombre de contrats x taille d’un contrat x cours d’achat
= 1 x 100 000 x 1,3822
= 138 220 $
Pour ouvrir la position, une marge de 0,5% de cette valeur est requise, soit 691,10$ (équivalent à 500€).
Couverture mobilisée = 0,5% x 138 220$ = 691,10$
Vous ne payez pas de commission sur cette transaction puisque nous ne facturons pas de frais de transaction sur le Forex. Les seuls frais appliqués sont directement inclus dans notre spread de négociation (différence entre le cours d’achat et le cours de vente).
Ajustement d’intérêts
Le taux Tom/Next est le taux standard actuel de marché pour calculer le débit ou le crédit des positions sur le marché des devises tenues en « overnight » (soit des positions conservées au-delà des horaires de cotations traditionnels).
Le taux Tom/Next exprime, en pips ou points, la différence entre le taux d’emprunt « overnight » de la devise vendue et le taux d’intérêt généré par la devise achetée et conservée en « overnight ».
Fermer la position
Une semaine plus tard, l’EUR/USD cote à 1,3930 / 1,3931. Vous décidez alors de prendre votre profit en vendant votre contrat à 1,3930.
Montant de la position à la clôture
= nombre de contrats x taille d’un contrat x cours de vente
= 1 x 100 000 x 1,3930
= 139 300 $
Résultat de la transaction
| Niveau à la clôture | 139 300$ |
| Niveau à l’ouverture | 138 220 $ |
Profit = 139 300 – 138 220 = 1 080$
A l’inverse, si votre prévision ne s’était pas réalisée et que le cours de l’EUR/USD avait baissé, vous auriez réalisé une perte. Ainsi, en clôturant votre position au cours de 1,3772 / 1,3773, votre perte aurait été de 500 $ (hors intérêts journaliers).
Montant de la position à la clôture
= nombre de contrats x taille d’un contrat x cours de vente
= 1 x 100 000 x 1,3772
= 137 720 $
Résultat de la transaction
| Niveau à l’ouverture | 138 220 $ |
| Niveau à la clôture | 137 720 $ |
Perte = 138 220 – 137 720 = 500$
Afin de calculer le résultat global de votre transaction, il faudrait également prendre en compte les ajustements d'intérêt journaliers. Pour de plus amples informations, rendez-vous à la Conditions du trading sur Forex.
Vendre l’EUR/USD
Ouvrir la position
L’EUR/USD cote à 1.3821 / 1.3822
Taille d’un contrat = 100 000 €
Nous sommes le 01 février 2011 et vous pensez que le cours de l’euro va s’affaiblir par rapport à celui du Dollar. Vous vendez donc 1 contrat EUR/USD et vous portez simultanément vendeur d’Euro et acheteur de Dollar.
Votre exposition totale sur le marché
= nombre de contrats x taille d’un contrat x cours de vente
= 1 x 100 000 x 1.3821
= 138 210 $
Vous ne payez pas de commission sur cette transaction puisque nous ne facturons pas de frais de transaction sur le Forex. Les seuls frais appliqués sont directement inclus dans notre spread de négociation (différence entre le cours d’achat et le cours de vente).
Ajustement d’intérêts
Le taux Tom/Next est le taux standard actuel de marché pour calculer le débit ou le crédit des positions sur le marché des devises tenues en « overnight » (soit des positions conservées au-delà des horaires de cotations traditionnels).
Le taux Tom/Next exprime, en pips ou points, la différence entre le taux d’emprunt « overnight » de la devise vendue et le taux d’intérêt généré par la devise achetée et conservée en « overnight ».
Fermer la position
Une semaine plus tard, l’EUR/USD cote à 1.3773 / 1.3774. Vous décidez alors de prendre votre profit en achetant votre contrat à 1.3774.
Montant de la position à la clôture
= nombre de contrats x taille d’un contrat x cours d’achat
= 1 x 100 000 x 1.3774
= 137 740 $
Résultat de la transaction
| Niveau à l’ouverture | 138 210 $ |
| Niveau à la clôture | 137 740 $ |
Profit = 138 210 – 137 740 = 470 $
A l’inverse, si votre prévision ne s’était pas réalisée et que le cours de l’EUR/USD avait augmenté, vous auriez réalisé une perte. Ainsi, en clôturant votre position au cours de 1,3852 / 1,3853, votre perte aurait été de 320 $ (hors intérêts journaliers).
Montant de la position à la clôture
= nombre de contrats x taille d’un contrat x cours d'achat
= 1 x 100 000 x 1,3853
= 138 530 $
Résultat de la transaction
| Niveau à l’ouverture | 138 210 $ |
| Niveau à la clôture | 138 530 $ |
Perte = 138 210 – 138 530 = - 320 $
Afin de calculer le résultat global de votre transaction, il faudrait également prendre en compte les ajustements d'intérêt journaliers. Pour de plus amples informations, rendez-vous à la rubrique Conditions du trading sur Forex.
* pour les paires de devises majeures